2021 أكتوبر 23
EUR/USD : في حالة من عدم اليقين
- عند اعطاء توقعاتهم قبل أسبوع ، كان 20٪ من المحللين يؤيدون تراجع زوج EUR / USD ، و 50٪ صوتوا ليرتفع ، و 30٪ كانوا محايدين. نتيجة لذلك ، كان 80٪ ممن أشاروا إلى الصعود والاتجاه الجانبي على حق. بعد أن بدأ عند 1.1600 ، ارتفع الزوج الأول إلى 1.1668 ، ثم انخفض إلى 1.1616 ، ثم تحرك جانبياً في هذه القناة. بعد خطاب محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الجمعة ، انخفض الزوج إلى قاع نطاق التداول هذا ولكنه أغلق تقريبًا في منتصفه عند 1.1643
وبحسب رويترز ، قال جيروم باول إن الوقت قد حان للبدء في خفض مشتريات الأصول لكنه أضاف أن الوقت لم يحن بعد لرفع أسعار الفائدة. في رأيه ، من المرجح أن يستمر التضخم المرتفع في العام المقبل ، لكن البنك المركزي يتوقع أن يعود إلى هدف 2٪.
يمكن اعتبار الأرقام القادمة في الأسبوع من سوق العمل في الولايات المتحدة إيجابية. كان هذا بسبب مراجعة أكبر للبيانات السابقة بشأن المطالبات المتكررة لإعانات البطالة ، من 2.593 ألف إلى 2.603 ألف. وبالتالي ، أظهر الرقم الحالي 2.481 ألف انخفاضًا قدره 122 ألفًا بدلاً من المتوقع 118 ألفًا.
حسنت مثل هذه الرياضيات "الصعبة" البيانات المتعلقة بمطالبات المنافع الأولية أيضًا. نتيجة لمراجعة النتائج السابقة ، انخفضت بمقدار 6 آلاف بدلاً من زيادة بمقدار 2 ألف.
ومع ذلك ، فإن كل هذا الإيجابي لم يساعد الدولار كثيرًا ، حيث بقيت عوائد سندات الخزانة الأمريكية بالقرب من 2.15٪ ، فيما بقيت احتمالية نموها نحو 3.0٪.
قد يؤدي ضعف مؤشر مديري المشتريات في السوق في قطاعات التصنيع الألمانية ومنطقة اليورو إلى دفع زوج يورو / دولار EUR / USD للأسفل يوم الجمعة 22 أكتوبر. لكن تبين أنها متعددة الألوان. تحول المؤشر الأوروبي إلى المنطقة الحمراء ، منخفضًا من 56.2 إلى 54.3 مقابل توقع 55.2. لكن مؤشر القاطرة الرئيسية لمدبرة المنزل الأوروبية ، ألمانيا ، على العكس من ذلك ، أخضر عند 58.2 مقابل 56.5 المتوقعة.
ينبغي لحقيقة استمرار سوق العمل الأمريكية في التحسن أن توفر المزيد من الدعم للدولار في النهاية. أكد محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول مرارًا وتكرارًا أن برنامج التحفيز النقدي (QE) يهدف إلى تحقيق الاستقرار في سوق العمل ، من بين أمور أخرى. هذه المهمة ، على الرغم من عدم إنجازها بالكامل ، قريبة جدًا من الهدف. وفقًا لذلك ، لا يوجد ما يمنع بنك الاحتياطي الفيدرالي من البدء في تقليل التحفيز النقدي في المستقبل القريب.
إذن ، ما الذي يمكن توقعه من EUR / USD في المستقبل القريب؟ في حين أن 55٪ من مؤشرات التذبذب على D1 كانت مطلية بالأحمر و 15٪ باللون الأخضر و 30٪ باللون الرمادي المحايد قبل أسبوع ، فقد تغيرت الصورة الآن. تشير 50٪ من المؤشرات إلى الأعلى ، واتخذ 20٪ موقفًا محايدًا ، و 15٪ يتطلعون إلى الأسفل ، وتشير نسبة 15٪ المتبقية إلى أن الزوج في منطقة ذروة الشراء. بالنسبة لمؤشرات الاتجاه ، فقد تأثرت قراءاتها أيضًا بالحركة الجانبية في الأيام الأخيرة ، مما أدى إلى تعادل 50٪ بنسبة 50٪.
تتوقع الغالبية العظمى من المحللين أن يرتفع الدولار بنهاية العام. لكن آراءهم منقسمة بالتساوي تقريبًا حول التوقعات للأسبوع المقبل. 45٪ من الخبراء يصوتون للسيناريو الصاعد بقدر ما يصوتون على الهبوط ، و 10٪ يتخذون موقفًا محايدًا.
مستويات الدعم هي 1.1615 و 1.1585 و 1.1560 و 1.1520 و 1.1485 و 1.1450. مستويات المقاومة 1.1670 1.1715 ، 1.1800 ، 1.1910
بالنسبة لأحداث الأسبوع المقبل ، تجدر الإشارة إلى تقرير الإقراض المصرفي في منطقة اليورو الذي سينشر يوم الثلاثاء 26 أكتوبر. من المقرر صدور طلبيات رأس المال والسلع المعمرة من الولايات المتحدة يوم الأربعاء 27 أكتوبر. نتوقع الكثير من الإحصائيات الكلية يومي الخميس والجمعة ، بما في ذلك بيانات الأسواق الاستهلاكية والناتج المحلي الإجمالي من منطقة اليورو وألمانيا والولايات المتحدة. بالإضافة إلى ذلك ، سيجتمع البنك المركزي الأوروبي في 28 أكتوبر. ومن المرجح أن يظل سعر الفائدة دون تغيير عند 0٪. لذلك ، فإن المؤتمر الصحفي اللاحق والتعليق من قبل إدارة البنك المركزي الأوروبي على السياسة النقدية لهما أهمية أكبر بكثير.
GBP/USD : أينما يذهب اليورو ، يذهب الجنيه الإسترليني
- مخطط GBP / USD الأسبوع الماضي مشابه جدًا لمخطط EUR / USD حركة جانبية مع بعض المزايا للمضاربين على الصعود والانتهاء فوق مستوى البداية مباشرةً عند 1.3758. ينبع هذا من عدم وجود العديد من السائقين الجادين من الجانب الآخر من المحيط الأطلسي ، وكذلك من الإحصاءات من المملكة المتحدة نفسها.
تباطأ نمو أسعار المستهلكين في المملكة المتحدة من 3.2 في المائة إلى 3.1 في المائة ، وهي إشارة جيدة للمستثمرين الذين يخشون التضخم العالمي. ومع ذلك ، لم يتفاعل السوق كثيرًا مع هذه الأرقام ، وراقب أسعار الغاز عن كثب ، حيث أصبحت أزمة الطاقة الآن تهديدًا رئيسيًا ليس فقط لأوروبا المتحدة ولكن أيضًا للمملكة المتحدة التي انفصلت عنها. من المؤكد أن التضخم مهم للغاية ، لكن الدولة تكرر المسار الذي سلكته بالفعل منطقة اليورو والولايات المتحدة ، حيث تبعه نمو قوي بعد انخفاض طفيف.
ارتفع مؤشر ماركيت لنشاط الأعمال (PMI) في قطاع الخدمات البريطاني الذي نشر يوم الجمعة 22 أكتوبر من 55.4 إلى 58.0 بدلاً من الانخفاض المتوقع. هذا لم يساعد الجنيه. ساعد الدولار ، بمساعدة جيروم باول ، الذي ألقى خطابًا قبل وقت قصير من إغلاق الأسواق ، على تعزيز ليس فقط مقابل اليورو ، ولكن أيضًا مقابل العملة البريطانية.
على عكس نظيره الأوروبي ، كان الجنيه يرتفع منذ 29 سبتمبر. وهذا لا يمكن إلا أن يؤثر على قراءات المؤشرات على D1 ، ومن بينها ما زالت الميزة على جانب الأخضر. من بين مؤشرات التذبذب ، هذه 55٪ ، 25٪ رمادية و 20٪ تشير إلى أن الزوج في ذروة الشراء. من بين مؤشرات الاتجاه ، 60٪ يتجهون نحو الصعود ، 40٪ يتجهون نحو الهبوط بالفعل.
بالنسبة للخبراء ، لا توجد ميزة ملحوظة: 35٪ يصوتون لصعود الزوج ، 25٪ لانخفاضه ، و 40٪ للحركة في القناة الجانبية.
تقع الدعامات عند المستويات 1.3740 و 1.3675 و 1.3600 و 1.3575 و 1.3525 و 1.3400. مستويات المقاومة وأهداف الارتفاع هي 1.3770 و 1.3810 و 1.3835 و 1.3900 و 1.4000.
USD / JPY : العودة إلى 2017
- قام زوج الدولار الأمريكي / الين الياباني (USD / JPY) بتسجيل أعلى مستوى له في أربع سنوات في 20 أكتوبر ليصل إلى 114.70 ، وهي النقطة التي كان عليها في نوفمبر 2017. بعد ذلك ، تراجعت حماسة المضاربين على الارتفاع ، وعاد الزوج إلى قيم الأسبوع الماضي.
وبينما تعزز الدولار مقابل اليورو والباوند البريطاني منذ خطاب محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول في 22 أكتوبر ، فقد ضعف قليلاً مقابل الين كعملة ملاذ آمن. نتيجة لذلك ، واستقر مؤخرا حول 113.42
كما نعلم ، يتأثر أداء الزوج بشدة بعائد السندات الحكومية الأمريكية ، والذي يحوم حول 2.15٪ حتى الآن. ومع ذلك ، إذا ارتفع ، فسوف يشهد زوج دولار أمريكي / ين ياباني ارتفاعًا جديدًا في التقلبات.
في هذه المرحلة ، يتوقع 65٪ من المحللين أن يعود الزوج أولاً إلى مستوى 113.00 ، ثم ينخفض إلى منطقة 111.00-112.00 بنهاية نوفمبر. ما تبقى من 35٪ من الخبراء يلتزمون بوجهة النظر المعاكسة ، ويتوقعون التحديث القادم لأعلى المستويات في عدة سنوات وصعود الزوج إلى النطاق 115.00-116.00.
مستويات المقاومة هي 114.45 و 114.70 و 115.50 ، والهدف طويل المدى للمضاربين على الارتفاع هو أعلى مستوى في ديسمبر 2016 عند 118.65. مستويات الدعم 113.25 و 112.00 و 111.65
بالنسبة لأحداث الأسبوع المقبل ، يمكن ملاحظة اجتماع بنك اليابان ، الذي سيعقد في نفس يوم اجتماع البنك المركزي الأوروبي ، يوم الخميس 28 أكتوبر. مفاجآت ، وسيظل سعر الفائدة سالبًا عند -0.1٪ كما كان من قبل.
العملات الرقمية : 66925 دولارًا أمريكيًا: أعلى مستوى جديد لبيتكوين
- بلغ سعر البيتكوين 64850 دولارًا في 14 أبريل ، تلاه تراجع بنسبة 55٪ إلى 29230 دولارًا. والآن حدث أخيرًا ما ينتظره مستثمرو العملات الرقمية. بعد أشهر من القلق والترقب ، لم يستعيد زوج BTC / USD ما فقده فحسب ، بل قام أيضًا بترقية أعلى مستوى تاريخي له ، وبلغ ذروته عند 66925 دولارًا في 20 أكتوبر. وصل الايثيريوم أيضًا إلى أعلى مستوى له على الإطلاق: لوحظ زوج ETH / USD على ارتفاع 4363 دولار.
يقول المحللون إن أسباب الارتفاع الحالي سببان. الأول هو إطلاق Bitcoin ETFs (صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة). أولاً ، وافقت لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) على ETF للعقود الآجلة للبيتكوين من ProShares ، تليها الموافقة على تطبيق VanEck لإطلاق ETF مماثل.
السبب الثاني والرئيسي للاتجاه الصعودي كان مخاوف المستثمرين بشأن التضخم. أشار الخبراء في JPMorgan Chase ، أكبر تكتل مصرفي ، إلى أن الذهب الحقيقي ، على عكس الذهب الرقمي ، بالكاد استجاب للمخاوف التضخمية. يشير هذا إلى دور البيتكوين المتجدد كأفضل أداة لحماية رأس المال للمستثمرين ويدعم التوقعات الصعودية للبيتكوين حتى نهاية العام.
يتفق العديد من المحللين الآخرين مع JPMorgan Chase ، الذين متفائلون بشأن أداء العملة الرقمية الرئيسية حتى نهاية ديسمبر. لكن في الوقت نفسه ، يحثون المستثمرين على توخي الحذر الشديد في أوائل عام 2020 حيث توشك دورة BTC الكبيرة ومدتها أربع سنوات على الانتهاء. لذا فقد فكر مايكل بيري ، مؤسس صندوق التحوط التابع لشركة Scion Capital ، والذي توقع أزمة الرهن العقاري لعام 2007 ، بالفعل في فتح مركز قصير لعملة البيتكوين.
أجرت Finder مسحًا شمل 50 خبيرًا في مجال التكنولوجيا المالية مع ممثلين من Cypherpunk Holdings و Bitcoin Reserve و Kraken و Arcane و CryptoQuant ، بالإضافة إلى 7 أساتذة يمثلون جامعات في آسيا وأوروبا وأستراليا. في رأيهم ، سيصل معدل BTC إلى ذروته عند مستوى أعلى بقليل من 80000 دولار خلال الشهرين المقبلين ، وستنهي العملة المشفرة الرئيسية العام بحوالي 71،400 دولار.
تبين أن المستويات التي أشار إليها هؤلاء الخبراء كانت أقل بكثير من توقعات المحللين في Standard Chartered و Bloomberg ، الذين يعتقدون أن البيتكوين يمكن أن يتجاوز 100000 دولار هذا العام.
يعتقد محلل التشفير الشهير ويلي وو أن المرحلة التالية من سوق البيتكوين ستكون أكثر تقلبًا من الفترات الصعودية السابقة ، مما يعني وجود إطار زمني أطول للدورة الحالية. تذكر أن هذا المحلل كتب في سلسلة من منشورات Twitter قبل عام أنه وفقًا لنموذجه ، فإن 200000 دولار لكل بيتكوين بحلول نهاية عام 2021 هو توقع متحفظ. ومع ذلك ، لم يستبعد احتمال أن ترتفع BTC إلى 300000 دولار.
يدعو مارك جوسكو ، الرئيس التنفيذي لشركة Morgan Creek Capital Management ، الأرقام المشابهة لتوقعات ويلي وو. ويشير إلى أن سعر أقدم عملة مشفرة يمكن أن يرتفع إلى مستوى 250 ألف دولار ، فقط لن يحدث في عام 2021 ، ولكن في السنوات الخمس المقبلة. وبذلك ، أقر بأن الطريق إلى مثل هذه القمة قد لا يكون سهلاً.
في غضون ذلك ، هناك تراجع في سوق التشفير. يغلق المستثمرون الأكثر حذرًا المراكز الطويلة. يتم بيع عملات البيتكوين أيضًا من قبل أولئك الذين اشتروها في ذروة الربيع. لقد كسبوا القليل ولا يريدون المخاطرة مرة أخرى. خلل في الخوارزمية في منصة Binance ، كما أضافت البورصة الأمريكية المخاوف أيضًا ، عندما انهار السعر على الفور بنسبة 87٪. ومع ذلك ، فإن أداء البورصات والوسطاء الآخرين لم يتأثر بهذا ، وكان زوج BTC / USD يتداول عند 61000 دولار في وقت كتابة هذا التقرير. يبلغ إجمالي القيمة السوقية للعملات المشفرة 2.6 تريليون دولار ، ويبلغ مؤشر هيمنة البيتكوين 45.94٪. يوجد مؤشر Crypto Fear & Greed في منطقة Greed عند 75 نقطة. ومع ذلك ، هذا لا يعني أن السوق في منطقة ذروة الشراء بقوة ، وفي رأي مطوري المؤشرات ، لا يزال من الخطر فتح صفقات بيع في هذه الحالة.
مجموعة نورد اف اكس التحليلية
ملاحظة: هذه المواد ليست توصيات أو إرشادات استثمارية للعمل في الأسواق المالية وهي مخصصة للأغراض الإعلامية فقط. التداول في الأسواق المالية محفوف بالمخاطر ويمكن أن يؤدي إلى خسارة كاملة للأموال المودعة.
