زوج اليورو / الدولار الأمريكي: تصحيح أم تغيير في الاتجاه؟
- بعد أن وصل إلى أدنى مستوى عند 1.1523 يوم الثلاثاء 12 أكتوبر ، أنهى زوج العملات EUR / USD ماراثون هبوطي دام خمسة أسابيع ، وتحول وانتقل إلى الأعلى. منذ بداية الخريف ، استعاد الدولار 385 نقطة من اليورو. ولكن هل العملة الأوروبية ستستعيد خسائرها الآن؟
الوضع في الواقع غامض. توقع بعض الخبراء تصحيحًا أقوى بكثير في اتجاه الصعود. لكن هذا لم يحدث: تمكن الزوج من الارتفاع فقط إلى 1.1624 وأنهى مسيرة الخمسة أيام عند 1.1600
تظهر بيانات الأسبوع أن الاقتصاد الأمريكي يواصل التعافي بسرعة إلى حد ما ، مما يزيد من فرصة أن يبدأ بنك الاحتياطي الفيدرالي في تقليص برنامج التحفيز النقدي (QE) الشهر المقبل إلى ما يقرب من 100٪
انخفضت المطالبات الأولية للحصول على إعانات البطالة في الولايات المتحدة إلى 293000 للمرة الأولى منذ بداية وباء COVID-19 (بانخفاض 36 ألفًا مقابل 14000 توقع). وانخفض عدد الذين يحصلون بالفعل على مزايا ، مع توقع 78 ألفًا ، بمقدار 134 ألفًا: من 2.72 إلى 2.59 مليون. كما أظهرت أسعار المنتجين زيادة ، من 8.3٪ إلى 8.6٪ (مع توقع 8.5٪). وعليه ، فقد أظهر تضخم هذه الأسعار على أساس سنوي أقوى ارتفاع في التاريخ.
وتجدر الإشارة إلى أن مؤشر أسعار المنتجين بمثابة مؤشر رئيسي لأسعار المستهلك. وبالتالي ، من المتوقع أن يستمر التضخم في الارتفاع ، مما يجعل بداية نهاية التيسير الكمي أقرب. خاصة وأن مبيعات التجزئة الصادرة يوم الجمعة 15 أكتوبر كانت أيضًا في المنطقة الخضراء: - فائض 0.7٪ مقابل التوقعات - 0.2٪.
وهنا السؤال الذي يطرح نفسه: إذا كان كل شيء على ما يرام في الاقتصاد الأمريكي ، فلماذا لم يستمر الزوج في الانخفاض الحاد؟ من خلال استيعاب القشة ، من المحتمل أن لا يزال المضاربون على ارتفاع اليورو يأملون في تأجيل إنهاء برنامج التحفيز المالي على الأقل حتى ديسمبر. ويدعم هذا القفزة في مؤشرات الأسهم: ارتفع مؤشر S & P500 بنسبة 3 في المائة في النصف الثاني من الأسبوع (أعلى مكاسبه في سبعة أشهر) وارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 3.4 في المائة. لم يشهد هذا المؤشر مثل هذا الاختراق الكبير منذ ما يقرب من ثلاثة أشهر.
إذن ما الذي تتوقعه من EUR / USD في المستقبل القريب؟ استمرار الترند الهابط بعد التصحيح؟ اليورو أقوى وانعكاس الاتجاه التصاعدي؟ أم استراحة في القناة الجانبية؟
تبدو قراءات المؤشرات على D1 فوضوية تمامًا. من بين مؤشرات التذبذب ، 55٪ أحمر ، 15٪ أخضر ، والباقي 30٪ رمادي محايد. هناك أيضًا نقص في الوحدة بين مؤشرات الاتجاه: 65٪ منهم يشيرون إلى الهبوط و 35٪ يتجهون إلى الصعود. التحليل الرسومي يرسم ارتفاع الزوج إلى 1.1725 ، ثم يتراجع ويتحرك في نطاق 1.1585-1.1725. ¬
بالنسبة للمحللين ، يفضل 20٪ مزيدًا من الانخفاض للزوج ، و 50٪ للصعود ، و 30٪ يتخذون موقفًا محايدًا. مستويات الدعم هي 1.1585 و 1.1560 و 1.1520 و 1.1485 و 1.1450. مستويات المقاومة 1.1625 ، 1.1685 1.1715 ، 1.1800 ، 1.1910.
بالنسبة لأحداث الأسبوع المقبل ، يمكن ملاحظة اجتماع المجلس الأوروبي يوم الخميس 21 أكتوبر ومؤشر مديري المشتريات التصنيعي ماركيت في ألمانيا ومنطقة اليورو ككل في 22 أكتوبر. قرار بنك الشعب الصيني بشأن سعر الفائدة ، والذي سيتم الإعلان عنه يوم الأربعاء ، 20 أكتوبر ، قد يهز الزوج أيضًا.
الجنيه الإسترليني / الدولار الأمريكي: النصر بالجنيه الإسترليني حتى الآن
- على عكس جارتها الأوروبية ، يستمر الجنيه البريطاني في التعزيز بنشاط مقابل الدولار: أظهر زوج استرليني / دولار GBP / USD مكاسب بمقدار 360 نقطة (من 1.3412 إلى 1.3772) منذ 29 سبتمبر وأغلق عند 1.3744. سبب هذه الديناميكية مفهوم ويكمن في نية بنك إنجلترا البدء في تشديد السياسة النقدية ورفع أسعار الفائدة بشكل كبير في المستقبل المنظور.
كما كتبنا بالفعل ، وفقًا لخبراء Citibank ، يتم دعم الجنيه حاليًا بالعوامل التالية. الأول هو نجاح المملكة المتحدة في مكافحة COVID-19. ثانيًا ، الحد من المخاطر السياسية المرتبطة بالمفاوضات بين الاتحاد الأوروبي والمملكة المتحدة بشأن بروتوكول أيرلندا الشمالية ورفض الاستفتاء على استقلال اسكتلندا. وبالطبع ، هذا هو قرار بنك إنجلترا بشأن زيادة محتملة في سعر الفائدة الرئيسي إلى 0.25٪ في مايو 2022 وإلى 0.50٪ في ديسمبر. ووفقًا لمحللي سيتي بنك ، فإن مثل هذه التوقعات الخاصة بالسياسة النقدية في المملكة المتحدة "في وضع جيد لمواجهة سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي" ، وهو ما رأيناه خلال شهر أكتوبر.
ومع ذلك ، بمجرد أن يتحرك بنك الاحتياطي الفيدرالي لإنهاء برنامج التيسير الكمي الخاص به ، يمكن أن تتغير الأمور بشكل كبير لصالح الدولار. يتوقع 60٪ من الخبراء في الوقت الحالي أن يتجه الزوج هبوطا مرة أخرى لاختبار الدعم عند 1.3675 و 1.3600 و 1.3575 و 1.3525 و 1.3400. 20٪ من المحللين يصوتون لاستمرار الاتجاه الصاعد (مستويات المقاومة وأهداف المضاربين على الصعود 1.3770 و 1.3810 و 1.3900 و 1.4000). ويتوقع 20٪ من الخبراء ، بدعم من التحليل البياني على D1 ، اتجاهًا جانبيًا.
من بين المؤشرات ، لا تزال هناك ميزة كبيرة على جانب الأخضر. تشير 60٪ من مؤشرات التذبذب و 100٪ من مؤشرات الاتجاه إلى استمرار الاتجاه الصعودي على الإطار الزمني اليومي. تشير 25٪ من مؤشرات التذبذب إلى أن هذا الزوج في منطقة ذروة الشراء وأن 15٪ في وضع محايد.
بالنسبة للتقويم الاقتصادي للأسبوع القادم ، يجب الانتباه إلى مقياس هام للتضخم مثل مؤشر أسعار المستهلكين في المملكة المتحدة (المقرر يوم الأربعاء 20 أكتوبر) ، وكذلك مؤشر مديري المشتريات للخدمات في المملكة المتحدة من ماركيت الذي سيصدر يوم الجمعة 22 أكتوبر.
الدولار الأمريكي / الين الياباني: حسب Aspera Ad Astra
- يوجد مثل هذا التعبير في اللاتينية ، Per aspera ad astra ، يُنسب التأليف إلى الفيلسوف الروماني القديم لوسيوس آنا سينيكا. يترجم حرفيا على أنه "من خلال المصاعب للنجوم" ويعني "من خلال الصعوبات لتحقيق النصر." هذا هو بالضبط ما ربحه المضاربون على ارتفاع الدولار الأمريكي / الين الياباني.
توقع معظم الخبراء أنهم لن يهدأوا حتى يرتفعوا 112.00 بواسطة العاصفة. والآن ، أخيرًا ، نجحت جهودهم التي استمرت لأشهر. وبطريقة رائعة. بعد قفز 222 نقطة خلال الأسبوع ، وصل الزوج إلى ارتفاع 114.45 يوم الجمعة 15 أكتوبر ، واستقر السعر أقل قليلاً عند 114.21 ، بالقرب من الحد الأعلى لنطاق التداول منذ بداية عام 2017.
هذا الفشل الذريع للعملة اليابانية يتوافق تمامًا مع دورها كعملة ملاذ ويعكس علاقة عكسية مستقرة بين سعرها والطلب على المخاطر. أدى الاهتمام المتزايد من جانب المستثمرين بأسواق الأسهم الأمريكية واليابانية (نما مؤشر الأسهم اليابانية Nikkei 225 بالتوازي مع مؤشر S&P 500) إلى توجيه ضربة قوية للين. دعم التراجع في أسعار الطاقة ، التي تستوردها البلاد في الغالب ، من شهية السوق للأسهم اليابانية أيضًا.
وفقًا لوزير المالية الياباني شونيتشي سوزوكي ، فإن ضعف الين يدعم المصدرين ، لكنه يضخم تكاليف الاستيراد بالنسبة لعدد من الشركات والمستهلكين. وفي الوقت نفسه ، قال إن الاستقرار في سوق الفوركس مهم للحكومة ، وهو يراقب عن كثب تأثير أسعار الصرف على الاقتصاد الياباني. لكن الوزير رفض التعليق مباشرة على الوضع الراهن.
ومع ذلك ، فإن انخفاض الين في أسبوعين من أكتوبر يبدو سريعًا للغاية على خلفية تحركات الأشهر الخمسة الماضية. وقد يكون هذا هو سبب التصحيح القوي لزوج دولار / ين USD / JPY في الجنوب. لذلك يعتقد 70٪ من المحللين أن الزوج سيعود إلى منطقة 111.00-112.00 خلال الثلاثة إلى الخمسة أسابيع القادمة. ومع ذلك ، فإن الثيران سيكون لهم الأفضلية على المدى القصير. وفقًا لـ 55٪ من الخبراء ، فإن استمرار اهتمام المستثمرين بسوق الأسهم قد يؤدي إلى مزيد من الضعف في العملة اليابانية.
في وقت كتابة هذه المراجعة ، تشير 75٪ من مؤشرات التذبذب و 100٪ من مؤشرات الاتجاه على D1 إلى مزيد من النمو في الزوج. تشير 25٪ من مؤشرات التذبذب إلى ذروة الشراء واحتمال حدوث تصحيح. مستويات المقاومة 114.55 و 115.50 ، والهدف طويل الأجل للمضاربين على الارتفاع هو أعلى مستوى في ديسمبر 2016 عند 118.65. مستويات الدعم 113.80 و 113.25 و 112.00 و 111.65.
العملات الرقمية: الهدف الجديد للبيتكوين هو 68000 دولار
- كادت الأخبار المتعلقة بالصين عكس اتجاه البيتكوين هبوطا مرة أخرى يوم الأربعاء 13 أكتوبر. من 31 ديسمبر.
قبل قمع بكين ، كان سكان هذا البلد يشكلون أحد الأجزاء الرئيسية في مجتمع العملات العملات ، حيث كانت الدولة رائدة في تعدين البيتكوين. بالعودة إلى عام 2020 ، كانت حصتها 50-60٪ من معدل التجزئة العالمي. لقد تغير الوضع بشكل كبير منذ ذلك الحين ، ووفقًا لجامعة كامبريدج ، فإن المراكز الثلاثة الأولى في مجال تعدين العملات الرقمية هي الآن الولايات المتحدة (35.4٪) وكازاخستان (18.1٪) وروسيا (11.2٪)
إذا نظرت إلى الخريطة ، يمكنك أن ترى أن آخر بلدين لهما حدود برية مع الصين ، مما جعل من الممكن نقل العديد من معدات التعدين هناك. نتيجة لذلك ، قام عمال المناجم غير القانونيين في بعض المناطق الحدودية الروسية بزيادة الاستهلاك السنوي للكهرباء بنسبة 160٪.
الوقت سيحدد ما إذا كانت الصين ستفوز أو تخسر من الحظر المفروض. ينطبق هذا أيضًا على البلدان الأخرى ، التي يسعى بعضها إلى تشديد التشريعات في هذا المجال قدر الإمكان ، في حين أن البعض الآخر مخلص جدًا للأصول الرقمية. على سبيل المثال ، أرسل مدير المخابرات الوطنية الأمريكية جون راتكليف خطابًا إلى رئيس هيئة الأوراق المالية والبورصات العام الماضي يطلب منه عدم تقييد أنشطة عمال المناجم الأمريكيين. ليست هناك حاجة للحديث عن السلفادور ، التي اعترفت بعملة البيتكوين كعملة رسمية.
ومن المثير للاهتمام أن هذا القرار تعرض لانتقادات شديدة من قبل مبتكر الإيثيريوم فيتاليك بوتيرين. كتب بوتيرين على موقع Reddit: "عار على الجميع (حسنًا ، سأذكر المذنبين الرئيسيين: العار على متطرفي البيتكوين) الذين يمدحونه (رئيس السلفادور نيب بوكيلي] دون أي انتقاد". وشدد على أن عملية الدمج الإجباري للأصول الرقمية في النظام المالي "تتعارض مع مُثُل الحرية التي يجب أن يقدرها أعضاء مجتمع العملات الرقمية. بالإضافة إلى ذلك ، فإن أسلوب التوزيع المتزامن للبيتكوين على ملايين السلفادوريين مع القليل من التدريب المسبق أو بدونه هو أسلوب طائش ومحفوف بمخاطر تعرض أعداد كبيرة من الأبرياء للقرصنة أو الخداع ".
يهتم معهد Capgemini للأبحاث أيضًا بمسألة مدى انتشار العملات الرقمية في حياة الناس العاديين. بالإضافة إلى الدراسات الاستقصائية التي أجريت في العديد من البلدان ، فقد فحصت إحصاءات من بنك التسويات الدولية والبنك المركزي الأوروبي وصندوق النقد الدولي والبنك الدولي والبنوك المركزية الأخرى.
أشار Capgemini إلى أن أقل من 10٪ من المستهلكين يستخدمون حاليًا العملة الرقمية للمدفوعات. ومع ذلك ، يتوقع المعهد أن ما يقرب من 45٪ من العملاء سيستخدمون طريقة الدفع الجديدة هذه في غضون عام إلى عامين. وسيدعم هذا الاتجاه الطلب المتزايد على المدفوعات الدولية والإحجام عن دفع رسوم المعاملات المرتفعة.
إذا لم تبدأ القوى الرائدة في العالم في مطاردة البيتكوين بعد الصين ، فإن العملة الرقمية الرئيسية لديها الكثير من الفرص لتجاوز الشركات الرائدة وحتى قطاعات كاملة من الاقتصاد العالمي من حيث الرسملة.
وفقًا لـ Coinmarketcap ، فإن أكبر رسملة تنتمي حاليًا إلى Apple (2.34 تريليون دولار) ، تليها Microsoft و Google و Amazon و BTC في المرتبة الخامسة. إذا نظرت إلى الإحصائيات ، فإن إجمالي رسملة سوق الأوراق المالية يبلغ حاليًا حوالي 100 تريليون دولار ، ورسملة سوق الذهب حوالي 12 تريليون دولار ، وإجمالي رسملة سوق العملات الرقمية في وقت كتابة المراجعة هو 2.42 تريليون دولار ، و بلغت رسملة BTC بالفعل 1.12 تريليون دولار (مؤشر الهيمنة 46.24٪).
واصلت البيتكوين إسعاد المستثمرين خلال الأسبوع الماضي. على مدى الأيام السبعة ، ارتفع زوج BTC / USD بنسبة 16 ٪ ليصل إلى أعلى مستوى محلي عند 62880 دولارًا. تشير التوقعات التي يدعمها العديد من الخبراء إلى أنه سيختبر قريبًا الارتفاع التاريخي البالغ 64810 دولارًا في 14 أبريل. إذا نجح الزوج ، مع الأخذ في الاعتبار التقلب الإحصائي ، فسيصل إلى 68000 دولار ، يليه تصحيح خطير مرتبط بجني أرباح ضخمة.
مع ذلك ، على الرغم من التراجع المحتمل ، لا تزال النظرة العامة على المدى المتوسط لهذا الزوج إيجابية. يقع مستوى المقاومة الرئيسي التالي في منطقة 80000-81000 دولار. يعتقد خبراء American Crypto Exchange Kraken أن سعر الأصل الرئيسي قد يصل إلى 100000 دولار بحلول نهاية عام 2021. بناءً على تحليل ديناميكيات السنوات السابقة ، تم إجراء حساب ، وفقًا لذلك ، يميل سعر البيتكوين إلى النمو خلال الربع الرابع من أي عام. خلال هذه الفترة ، "بلغ متوسط ومتوسط العوائد + 119٪ و + 58٪ على التوالي". إذا تكرر متوسط العائد لعام 2020 السابق ، فقد تنهي BTC العام بالقرب من 100000 دولار. بتعبير أدق ، حوالي 96000 دولار. ومع ذلك ، إذا لم نرى متوسط الربحية ، ولكن متوسط الربحية ، كما كتب خبراء كراكن ، فإن سعر البيتكوين سيرتفع إلى حوالي 70 ألف دولار.
ارتفع مؤشر Crypto Fear & Greed من منطقة الخوف إلى منطقة الجشع في أسبوعين من شهر أكتوبر ليصل إلى 71 نقطة. ومع ذلك ، هذا لا يعني أن السوق في منطقة ذروة الشراء بقوة ، وفي رأي مطوري المؤشرات ، لا يزال من الخطر فتح صفقات بيع في هذه الحالة.
مجموعة نورد اف اكس التحليلية
ملاحظة: هذه المواد ليست توصيات أو إرشادات استثمارية للعمل في الأسواق المالية وهي مخصصة للأغراض الإعلامية فقط. التداول في الأسواق المالية محفوف بالمخاطر ويمكن أن يؤدي إلى خسارة كاملة للأموال المودعة.
العودة العودة
