2021 أغسطس 7
زوج EUR/USD : كل شيء يتعلق بسوق العمل
- رسم زوج يورو / دولار EUR / USD موجة أخرى من الموجات الجيبية على الرسم البياني: فقد انخفض بنفس المقدار في الأسبوع الأول من أغسطس حيث ارتفع في الأسبوع الأخير من يوليو.
حددت الإحصاءات من سوق العمل الأمريكي نغمة اتجاهات الأسبوع. تحسبا ، كان الزوج يتحرك في نطاق جانبي من 1.1850-1.1900 طوال النصف الأول من الأسبوع. حاول المضاربون على الانخفاض اختراق حدوده السفلية يوم الأربعاء 4 أغسطس. ومع ذلك ، وسط إحصاءات التوظيف بالقطاع الخاص المخيبة للآمال من ADP ، انعكس الزوج ، وعلى العكس من ذلك ، استهدف اختراق الحد العلوي للقناة. لكن هذه المحاولة ، الآن من قبل الثيران ، باءت بالفشل. كان السبب هو النمو القياسي لنشاط الأعمال في قطاع الخدمات الأمريكي من ISM: فقد ارتفع إلى 64.1 في يوليو.
بعد التراجع لدعم 1.1830 ، تجمد الزوج تحسبا لإصدار جداول الرواتب غير الزراعية (NFP) ، وهي بيانات عن عدد الوظائف الجديدة التي تم إنشاؤها خارج القطاع الزراعي الأمريكي. يتم نشر هذه البيانات تقليديًا كل أول جمعة من الشهر. والتقرير الذي صدر في 6 أغسطس لم يخيب آمال المستثمرين. كما أطلق عليها بعض المحللين اسم "ممتاز" حيث أظهر نمو الوظائف 943 ألفاً مقابل 870 ألفاً متوقعة. بالإضافة إلى ذلك ، انخفض معدل البطالة من 5.9٪ إلى 5.4٪.
استجاب السوق على الفور مع ارتفاع في العملة الأمريكية ، وفقًا لبيانات بنك الاحتياطي الفيدرالي ، فإن توقيت برنامج التحفيز النقدي (QE) ورفع أسعار الفائدة يعتمدان بشكل مباشر على قمع التضخم والانتعاش الكامل في العمالة الأمريكية.
بعد صدور التقرير ، ارتفع العائد على السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات في اتجاه 1.30٪ ، مما دعم ارتفاع الدولار. ارتفع مؤشر DXY بنسبة 0.60٪ إلى 92.80 ، بينما انخفض اليورو / دولار إلى 1.1755. واقترب السعر من المستوى 1.1760
سمحت بيانات سوق العمل المثيرة للإعجاب للرئيس جو بايدن أن يقول إن نهجه في الاقتصاد يعمل. صحيح أن مضيف البيت الأبيض حث على عدم الاسترخاء وذكر أنه لا يزال هناك الكثير من العمل الشاق الذي يتعين القيام به. علاوة على ذلك ، يتعين على الدولة إطفاء موجة جديدة من فيروس كورونا المرتبطة بسلالة الدلتا. يعتقد الرئيس أن عدد الحالات الجديدة من Covid سيرتفع في البداية ، لكنه سينخفض بعد ذلك ، بفضل الحجم الحالي للتطعيمات. وبالتالي ، فإن الاقتصاد الأمريكي لن يعاني من نفس القدر من الضرر الذي تعرض له من قبل.
ذهبت كلمات بايدن أيضًا إلى بنك أصبع أولئك الذين ينتظرون تشديد سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي قريبًا. على سبيل المثال ، توقع المحللون في بنك الاستثمار الكندي TD Securities أن يكون أداء الدولار أفضل مقابل العملات التي تحتفظ بنوكها المركزية الوطنية بمزاج متشائم.
الصورة العامة للزوج تبدو هبوطية ، وهو أمر يتفق عليه 70٪ من الخبراء. وهم يعتقدون أن زوج يورو / دولار EUR / USD ينوي اختبار أدنى مستوى في نهاية مارس عند 1.1700 مرة أخرى. إذا نجح ، سيواجه دعمًا قويًا في منطقة 1.1600-1.1610 هذه التوقعات مدعومة بنسبة 100٪ من مؤشرات الاتجاه في كل من H4 و D1. لكن مؤشرات التذبذب تشير إلى ضعف الهجوم الهبوطي. 10٪ منهم اتخذوا موقفا محايدًا على H4 ، و 15٪ يشيرون إلى أن الزوج في ذروة البيع. يوجد المزيد منها في D1 ، 35٪ ، مما يشير إلى احتمال تصحيح سريع في الصعود. 30٪ المتبقية من الخبراء يتوقعونها أيضًا. علاوة على ذلك ، في رأيهم ، قد لا يقتصر الزوج على التصحيح فحسب ، بل يعود أولاً إلى القناة 1.1850-1.1900 ، ثم يرتفع إلى 1.2000. على الرغم من أن هذا بالطبع ليس مسألة الأيام القليلة المقبلة.
بالنسبة للإحصائيات الكلية للأسبوع القادم ، يمكننا هنا ملاحظة صدور البيانات عن السوق الاستهلاكية في ألمانيا والولايات المتحدة يوم الأربعاء 11 أغسطس. بالإضافة إلى ذلك ، سيتم أيضًا إصدار مؤشر ثقة المستهلك بجامعة ميشيغان في نهاية فترة الخمسة أيام ، يوم الجمعة 13 أغسطس. ومن المتوقع أن تظهر زيادة طفيفة ، مما سيعزز بشكل طفيف العملة الأمريكية.
: GBP / USD انتظار بدء التيسير الكمي
- عقد بنك إنجلترا اجتماعه يوم الخميس 5 أغسطس ، والذي ، كما كان متوقعًا ، لم يقدم أي مفاجآت. حتى مع الوتيرة الجيدة للتعافي من الوباء وارتفاع التضخم ، ظلت جميع معايير السياسة النقدية الأساسية دون تغيير. حافظ المنظم على سعر الفائدة عند مستوى منخفض تاريخيًا قدره 0.1٪ ، وبرنامج التيسير الكمي (QE) عند 895 مليار جنيه إسترليني.
لم يكن زوج جنيه استرليني / دولار أمريكي GBP / USD قادرًا على تحطيم الرقم القياسي في 30 يوليو وتم الاحتفاظ به في 1.3870-1.3935 طوال الأسبوع. المحاولة التي جرت بالتوازي مع اليورو لاختراق حدوده العليا في 4 أغسطس ، انتهت بلا شيء. وكنتيجة لجلسة الأسبوع ، وبفضل الإحصائيات الأمريكية القوية ، عاد الزوج إلى قاع القناة ، حيث وضع النقطة الأخيرة عند 1.3875
لم يكن الاهتمام الرئيسي للمستثمرين هو القرار المتوقع من بنك إنجلترا ، ولكن التعليقات اللاحقة لإدارته فيما يتعلق بالسياسة النقدية المستقبلية. كما ذكر أعلاه ، فإن اقتصاد البلاد يتحرك بثقة على طريق الانتعاش. وفقًا للبيانات الصادرة في وقت سابق ، ارتفع التضخم في يونيو إلى 2.5٪ متجاوزًا المستوى المستهدف البالغ 2٪. تمكنت الحكومة من التعامل مع الموجة التالية من COVID-19 ، لذلك لم يتم بعد رؤية قيود أو عمليات إغلاق جديدة. وعلى الرغم من أن نائب رئيس مجلس إدارة بنك إنجلترا بنيامين برودبنت نطق بعبارة مزخرفة بشكل غامض مفادها أن "التشديد المعتدل (!) مرجح (!) ، وربما (!) سيكون ضروريًا" ، إلا أنه لم يثر إعجاب المستثمرين. خاصة وأن برودبنت قال إن التضخم في البلاد سيرتفع بنسبة 4٪ في الربع الرابع من عام 2021 والربع الأول من عام 2022.
لذلك ، وفقًا لـ 75٪ من الخبراء ، فإن أي إشارة حول انتقال محتمل من QE إلى سياسة أكثر تشددًا ، ستكون كافية لرفع زوج استرليني / دولار GBP / USD إلى 1.4000. يوافق 60٪ من مؤشرات التذبذب على هذا الموقف ، بينما يوافق 40٪ فقط من مؤشرات الاتجاه على D1. هناك تناقض أكبر في قراءات المؤشرات على H4. التحليل البياني على هذا الإطار الزمني يرسم أولاً هبوط الزوج إلى مستوى 1.3800 ، ثم العودة إلى قمم نهاية يوليو في منطقة 1.3980. من الواضح أن مستويات الدعم / المقاومة على طول الطريق ستكون حدود القناة 1.3870-1.3935
بالنسبة لأحداث الأسبوع المقبل ، يمكننا تحديد نشر البيانات الأولية عن الناتج المحلي الإجمالي للمملكة المتحدة للربع الثاني من عام 2021 يوم الخميس 12 أغسطس. وإذا تم الوفاء بالتوقعات ، فسوف يمنح الجنيه دعمًا قويًا ، وبالتالي يصبح إشارة إلى البداية المحتملة لتخفيضات برنامج التيسير الكمي.
USD/JPY : الارتفاع بعد عوائد سندات الخزانة
- ابتداءً من يوم الأربعاء 4 أغسطس ، استسلم الين لحدود الدفاع تلو الأخرى ، وخسر 150 نقطة. قفز زوج دولار / ين USD / JPY من 108.71 إلى 110.21 في ثلاثة أيام فقط. وبالطبع ، مرة أخرى ، يجب إلقاء اللوم على نفس سوق العمل الأمريكية المتنامي ، مما أدى إلى سحب عوائد سندات الخزانة الأمريكية. كما ذكرنا سابقًا ، اقترب هذا المؤشر من 1.30٪ ، مما أصاب العملة اليابانية بشدة.
يتوقع معظم الخبراء (55٪) عودة الزوج إلى الدعم عند 109.00. مع ذلك ، وفقًا لـ 45٪ من المحللين ، لم يستنفد الزوج بعد إمكاناته الصعودية ، خاصة إذا استمر العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات في الارتفاع. هذه التوقعات مدعومة بنسبة 100٪ من مؤشرات الاتجاه على كلا الإطارين الزمنيين ، و 65٪ من مؤشرات التذبذب على H4 و 50٪ على الاطار اليومي. يتنبأ التحليل البياني على D1 بأن الزوج سيكون قادرًا أخيرًا على الوصول إلى المستوى 112.00 المطلوب. المقاومات في الطريق إلى هذا الهدف هي 110.65 و 111.10 و 111.65.
العملات الرقمية : هل تم إلغاء شتاء التشفير؟
- سوق العملات الرقمية متفائل: يأمل المستثمرون أن يكون تجميد العملة المشفرة قد مر ، وبدلاً من شتاء التشفير ، وصل ربيع العملة المشفرة على الفور. في الواقع ، خلال الأسبوعين الماضيين ، ظهرت الكثير من الأوراق الخضراء على "شجرة" تحركات البيتكوين ، والتي يوجد منها أكثر بكثير من أوراق الخريف الباهتة ذات اللون الأصفر والأحمر.
ارتد زوج BTC / USD من أدنى مستوى عند 29300 دولار في 20 يوليو ، حيث أضاف حوالي 40 ٪ ويتم تداوله في منطقة 41000-42500 دولار في وقت كتابة التوقعات. نما إجمالي رسملة سوق العملات الرقمية بنسبة 40٪ نفسها خلال هذه الفترة: من 1.19 تريليون دولار إلى 1.67 تريليون دولار. بالنسبة لمؤشر Crypto Fear & Greed ، فقد انتقل أخيرًا من منطقة الخوف الشديد إلى مركز المقياس ، حيث ارتفع من 10 نقاط إلى 52.
بالإضافة إلى عروض الأسعار ، تدعم بيانات المؤثرين الرئيسيين والإحصاءات الكلية تفاؤل السوق. تذكر أن هذه العوامل كانت بمثابة المحركات الرئيسية لارتفاع البيتكوين في الخريف الماضي.
على سبيل المثال ، قال رئيس MicroStrategy ، مايكل سايلور ، في مقابلة مع قناة Bloomberg TV ، إن البيتكوين لديها "أكبر إمكانات نمو وأقل خطر" ، وبالتالي يمكن أن تصبح "ملكًا للمستقبل" والتي سوف يمتلكها الجميع من صغار المستثمرين إلى كبار المستثمرين. شركات التكنولوجيا والحكومات. وأوضح الملياردير أننا نرى مستقبلاً سيصبح فيه الذهب الرقمي أساسًا للابتكار التكنولوجي في Apple و Amazon و Facebook وسيحدث في الميزانيات العمومية للشركات والمدن والدول ".
أكد محللون في واحدة من أكبر المؤسسات المالية الأمريكية ، بنك أوف أمريكا ، سايلور بشكل غير مباشر. إنهم يعتقدون أن الاعتراف بعملة البيتكوين كوسيلة رسمية للدفع في السلفادور يمكن أن يمنح هذا البلد عددًا من المزايا الجادة. يمكن أن يؤدي ذلك إلى خفض تكلفة التحويلات من الخارج ، والتي تمثل ما يقرب من ربع الناتج المحلي الإجمالي للسلفادور ، وتؤثر بشكل إيجابي على دخول مواطني البلاد. وصف المحللون دمقرطة الخدمات المالية بميزة أخرى لإدخال عملة البيتكوين ، حيث أن ما يقرب من 70٪ من السكان البالغين في البلاد ليس لديهم حسابات بنكية. يمكن للسلفادور أيضًا جذب تدفقات الاستثمار الأجنبي المباشر ، لتصبح مركزًا رئيسيًا لتعدين العملات الرقمية.
ستيت ستريت ، ثاني أقدم بنك في الولايات المتحدة بمحفظة استثمارية تبلغ 3.1 تريليون دولار ، تخطط للبدء في تقديم الخدمات المتعلقة بالعملات الرقمية. يتعلق الأمر بمساعدة المؤسسات الخاصة على إجراء المعاملات باستخدام الأصول الرقمية وتزويدها بمعلومات حول مستويات الأسعار المثلى لدخول سوق التشفير.
لكن بالطبع ، لا تقتصر الأمور على شارع ستيت ستريت وحده. قال مايكل ميباخ ، الرئيس التنفيذي لشركة ماستركارد العملاقة للدفع ، إن العملات المشفرة يجب أن تدخل القطاع المصرفي على نطاق واسع. علاوة على ذلك ، ستبذل شركته كل ما في وسعها لتصبح جزءًا لا يتجزأ من مساحة التشفير. وقال ميباخ "ماستركارد مستعدة لأن تصبح مساعدا للسلطات في هذه المهمة. نحن جاهزون للتجارب واختبار العملات الرقمية ، حتى تبدأ البنوك في النهاية في العمل معهم". وأضاف أن ماستركارد ستسمح لمليار من مستخدميها بالدفع بأصول رقمية في أكثر من 30 دولة حول العالم في عام 2021.
تذكر أن عملاق الدفع الآخر ، Visa ، يعمل بالفعل على دمج العملات المشفرة المستقرة في الاقتصاد العالمي.
فيما يتعلق بالإحصاءات ، وفقًا لمورد البحث Glassnode ، كانت هناك قفزة حادة في العدد الإجمالي لعناوين البيتكوين النشطة في نهاية شهر يوليو. كانت الزيادة في المؤشر حوالي 30٪ في أسبوع واحد فقط. وتراكمت محافظ "الحيتان" 9.23 مليون بيتكوين لأول مرة في التاريخ.
يتم توقع ارتفاع آخر في الأسعار من خلال مؤشر مثل نسبة عقود البيع والشراء في سوق مشتقات البيتكوين. تشير القيم المنخفضة لهذا المؤشر إلى أن المستثمرين يدعمون ارتفاع الأسعار. وانخفض إلى أدنى مستوى في 8 أشهر في 1 أغسطس ، أي أقل من قيمة أبريل: وهو نفس السعر الذي ارتفع بعده البيتكوين فوق 60،000 دولار.
يُظهر مؤشر الاحتمالية أن هناك فرصة بنسبة 30 ٪ أن تصل بيتكوين إلى 46000 دولار في المستقبل القريب. علاوة على ذلك ، وفقًا للمؤشر ، فإن الاحتمالية الإجمالية لقيمة البيتكوين ستتراوح بين 50000 دولار و 55000 دولار هي 28.3٪.
بل إن مزاج المحللين مبتهج أكثر. 60٪ منهم يصوتون للصعود فوق 46000 دولار. على العكس من ذلك ، يتوقع 20٪ انخفاضًا إلى منطقة 30.000 دولار ، ويصوت 20٪ المتبقية لاتجاه جانبي في نطاق 35.000-42.000 دولار.
مجموعة نورد اف اكس التحليلية
ملاحظة: هذه المواد ليست توصيات أو إرشادات استثمارية للعمل في الأسواق المالية وهي مخصصة للأغراض الإعلامية فقط. التداول في الأسواق المالية محفوف بالمخاطر ويمكن أن يؤدي إلى خسارة كاملة للأموال المودعة.
